질문에 감사드립니다.

첫번째 ==> 'perfectly correlated'은 가정 위반이나, Multicollinearity는 highly correlated 이므로 가정위반은 아닙니다.

커리큐럼 p360, 위에서 3번째 줄에 보면 "With multicollinearity we can estimate the regression~~"이라고 되어 있습니다. 가정 위반은 아니라는 뜻이죠.

두번째 ==> b0, b1의 계산은 옳은(consisitent) 추정량입니다. 그러나 이들의 분산값은 아주 큽니다. 따라서 b0이나 b1이 엉뚱한 값이 나올 가능성이 높습니다. 예를 들면, 커리큐럼 p362 Table 10에서 부호가 +가 나와야할 곳에 -로 -24.67이 나왔습니다. Growth index의 기울기계수는 t-통계량값이 작아 통계적으로 0으로 간주합니다. 이 펀드에는 Growth stock만 있는대로 말입니다. 이래서 b0이나 b1의 값을 unreliable라고 한 것입니다.

b0 & b1이 '욿은 통계량'이라 해놓고 값이 'unreliable'이라니 상충이라고 생각할 수도 있습니다.
통계량이 옳다고 해서 b0과 b1이 항상 옳은 것은 아닙니다. 왜냐하면 분산이 너무 크면 b0과 b1이 엉뚱한 값이 나올 수 있기 때문입니다.


이상입니다.